电话客服:95551或4008-888-888
在线客服
服务时间:24小时(法定节日除外)
营业网点:点击进入
Emai:webmaster@chinastock.com.cn
中国银河证券股份有限公司深圳质押式报价回购交易风险揭示书

尊敬的客户:

为了使您充分了解深圳报价回购业务(以下简称“报价回购”)风险,依据《中华人民共和国证券法》等相关法律、法规、规章以及深圳证券交易所(以下简称“深交所”)和中国证券登记结算有限责任公司(以下简称“中国结算”)的相关业务规则及规定,特提供本风险揭示书。

报价回购业务为固定收益型业务。本业务通过深交所认可的质押物保障并最终通过公司信用保障投资者本金及收益,您应当充分认识投资风险,谨慎投资。本业务适合于保守型、相对保守型、稳健型、相对积极型及积极型客户。

本公司郑重提醒客户:在办理报价回购前,必须了解证券公司是否已获得同意并开通报价回购交易权限,并应对自身参与报价回购的适当性、合法性进行审慎评估,并以真实身份参与报价回购,包括但不限于:

(一)风险承受能力:您应当根据自身的财务状况、实际需求、风险承受能力以及内部管理要求(若为机构客户),慎重考虑是否适宜参与报价回购;否则,可能因不当参与报价回购而产生损失;

(二)主体适当性:您应评估其是否具备参与报价回购的合法主体资质,不存在法律、法规、部门规章、规则及其他规范性文件禁止或限制从事报价回购的情形;您应仔细审查身份证明文件、资信材料及其他相关申请材料,确保提供的信息真实、准确、完整,否则,您可能被取消报价回购资格并因此产生损失。

本风险揭示书的揭示事项仅为列举性质,未能详尽列明报价回购的所有风险。您在参与报价回购前,应认真阅读相关业务规则及协议条款,对报价回购所特有的规则必须有所了解和掌握,并确信本单位已做好足够的风险评估与财务安排,避免因参与报价回购而遭受难以承受的损失。

一、信用风险,具体表现为:

1. 利益冲突的风险。您在报价回购中,证券公司既是您的交易对手方,又负责办理交易指令的申报以及其他与报价回购有关的事宜,可能存在利益冲突的风险。

2. 质权效力风险。报价回购中,证券公司以全部质押物设定的质权作为报价回购的履约质押担保物。全部质押物设定的质权为证券公司所有报价回购未到期以及到期资金划付失败的投资者共同享有,您所享有的质权不对应具体质押物,不得单独就质押物主张行使质权。当证券公司违约时,全体质权人可以共同行使质权。质押物处置所得由客户按债权比例公平受偿。

3、质押券选择的风险。报价回购中,证券公司将按照《客户协议》约定,选择不同类型符合深交所或中国结算深圳分公司要求的证券作为质押券,提交入质押库,作为证券公司对报价回购到期义务履行的担保。不同类型质押券的信用等级和折算率也将不同。对于证券公司按照《客户协议》约定选择质押券与计算担保价值,由此带来的损失或风险将由您自行承担。

4、质押券及证券公司信用风险。报价回购中,包括但不限于因证券公司原因导致证券或资金划付失败,因质押券价值波动、折算率调整、质押券到期、质押券被司法冻结或扣划等导致质押物不能足额担保所有报价回购债务,以及证券公司被暂停或终止报价回购权限,进入风险处置或破产程序等情形,可能使得证券公司无法按照《客户协议》约定履行所有购回义务。

5、质押券处置的风险。报价回购权限终止后,根据《客户协议》约定,将首先由证券公司对质押券进行处置,并由其将处置所得与担保资金之和按债权比例优先向客户公平清偿。倘若出现极端情形导致证券公司无法及时处置质押券或证券公司怠于、不当处置质押物时,将由证券公司依据《客户协议》的约定委托第三方对质押券进行处置,由此带来的损失或风险将由您自行承担。

二、市场风险,具体表现为:报价回购的收益率及价格由证券公司公布,您初始委托申报报价回购交易成功即视为同意并接受该收益率及价格。在参与报价回购期间,即使中国人民银行调整存款利率及/或贷款基准利率,客户已参与报价回购的收益率也并不会随之调整,您可能面临无法获取更高收益的风险。同时,本业务存在实际收益率可能低于通货膨胀率,从而导致客户实际收益率为负的风险。

三、流动性风险,具体表现为:

1.交收失败的风险。报价回购业务采用非担保交收方式,初始交易及购回交易中均可能出现因为客户资金账户不足额、自营资金账户不足额、资金划付通道不畅、人为操作失误等原因导致资金划付失败,当日初始交易及到期购回的资金划付均延迟一个交易日,可能会影响您的资金使用安排和流动性,但对于证券公司过错导致无法到期支付资金,证券公司将按照《客户协议》约定向您承担违约责任。

2.大额提前购回限制的风险。当报价回购发生大额提前购回时,证券公司可能会根据《客户协议》的约定,要求您提前预约大额提前购回或暂停接受提前购回,可能会影响您的资金使用安排和流动性。

四、操作风险,具体表现为:

1、在报价回购中可能存在如下情形,包括但不限于因证券公司原因导致报价回购不能按期达成、因通讯失效而不能及时送达相关信息,以及因客户原因没有及时了解相关通知信息等,可能会给您造成损失。

2、技术系统风险。在报价回购中,可能因为证券公司、交易所或证券登记结算机构的技术系统故障或者差错而影响报价回购的正常进行,可能会给您造成损失。

3、密码或证件遗失的风险。您应当关注账户卡、身份证件和交易密码等资料的安全,如您将证券账户、身份证件、交易密码等出借给他人使用,或因您的原因导致上述资料泄漏,由此带来的风险由您承担。

4、政策风险,具体表现为:报价回购是依照当前的法律法规、相关监管规定和政策开展的。如国家宏观政策以及市场法律法规、相关监管规定发生变化,可能影响产品的受理、投资运作、清算等业务的正常进行,也可能由于报价回购违反国家新制定或通过的法律、法规或者其他合同的有关规定,进而导致报价回购被宣告无效、撤销、解除或提前终止等。您应当关注因法律法规、相关政策和规则的变化、修改等原因,可能给您带来的风险。

5、法律风险。在《客户协议》中,您与证券公司约定,倘若由于报价回购而发生任何争议、纠纷,由双方协商或通过仲裁方式解决,与任何第三方无关,您不得就报价回购向包括深交所、中国结算深圳分公司在内的任何第三方主张权利或追究责任。

五、不可抗力风险。具体表现为:因火灾、地震、瘟疫、社会动乱等不能预见、避免或克服的不可抗力情形,可能带来的风险。

六、合同变更风险。在《客户协议》中,您与证券公司约定,本协议如需修改或增补,修改或增补的内容由证券公司在其营业场所、交易系统或网站以公告形式通知您,若您在七个交易日内不提出异议,则公告内容即成为本协议组成部分。您可能因未及时关注相关公告而给您带来不便。

本风险揭示书的揭示事项仅为列举性质,未能详尽列明报价回购的所有风险。您在参与报价回购前,应认真阅读相关业务规则、《产品资料概览》及《客户协议》条款,了解和掌握报价回购所特有的业务规则,并做好风险评估与财务安排,确定自身有足够的风险承受能力,避免因参与报价回购而遭受难以承受的损失。

本人作为客户已认真阅读《产品资料概览》、《客户协议》及本风险揭示书,充分知晓并理解报价回购业务中存在的风险,并自愿承担可能发生的风险和损失。

客户签署:         日期:

(注:自然人投资者,请签字;机构投资者,请加盖机构公章或合同专用章并由法定代表人或其授权代理人签字)

地址:中国北京西城区金融大街35号国际企业大厦C座 100033   客服电话:95551或4008-888-888   传真:010-66568532   电子邮箱:webmaster@chinastock.com.cn