工作站介绍
组织结构
最新动态
研究人员与成果
交流与合作
工作站招聘
《博研周报》第149期—加强信息披露,强化自律监管
  2014-07-24  于波     ] [  ] [  ]  打印
    主动、规范披露公司信息,是上市(挂牌)公司促进市场了解、吸引投资购买的重要手段,也是上市(挂牌)公司作为公众公司的应尽职责。因为上市(挂牌)公司与市场投资者存在着一定的利益冲突性,加之操纵证券市场的企图和行为难以灭绝,信息披露工作成为协调市场主体之间经济利益冲突的重中之重,成为自律监管、行政监管和公众监管的核心关键。
    据股转系统统计,目前挂牌公司违规行为主要集中在信息披露,如年度报告调整会计科目或重新审计后未披露前期差错更正,关联方披露不完整,关联交易、关联方资金占用未按关联方事宜决策及披露,年度报告大面积遗漏必备内容,在年度报告中使用未定稿的审计报告,未及时披露权益变动公告等。
    公司化、市场化是股转系统区别于沪深交易所的重要特征。在加强和完善监管措施上,是否还需要进一步考虑更多地运用经济手段?比如,在行政处罚、业务处罚的同时,根据信息披露违规的严重情况不同,分别予以一定数额的经济处罚。或者,单独设置经济处罚这一监管措施。经济处罚的资金,可以考虑用来设置场外交易市场投资者保护基金。
    文章详细内容请见附件


地址:中国北京西城区金融大街35号国际企业大厦C座 100033   客服电话:95551或4008-888-888   传真:010-66568532   电子邮箱:webmaster@chinastock.com.cn